我们认为随着智能电器的进一步普及以及物联网的进一步发展，高附加值的 32 位 MCU 需求将会实现大规模增长，建议提前布局相关机会， IC 设计方面推荐关注国内 A 股 MCU 龙头中颖电子(300327)、 IC 代工推荐港股中芯国际(00981.HK)、封测领域推荐长电科技(600584).……【点击查看全文】

　　农药行业：海外农药市场复苏 关注4股

　　投资建议： 孟山都先正达最近季报披露种子业务均大幅恢复， 农药业务也在逐步恢复，种子领先农药复苏，海外农药市场复苏逻辑正逐步被验证。 推荐 PS 弹性较大辉丰股份，国内优质菊酯麦草畏龙头扬农化工，吡虫啉标的长青股份，定制企业新秀中旗股份……【点击查看全文】

　　家用电器：小家电步入消费升级新阶段 关注5股

　　我们看好未来小家电行业的消费升级， 推荐中式厨房小家电龙头九阳股份、 苏泊尔、美的集团，西式厨房小家电龙头新宝股份，个人护理小家电龙头飞科电器， 家居清洁小家电龙头莱克电气……【点击查看全文】

　　文化传媒：电子竞技纳入亚运会 关注5股

　　建议关注：受益电影票房复苏、现金流稳定的院线公司(万达院线、中国电影)；受益行业高增长的新媒体营销公司(分众传媒、蓝色光标)；受益手游市场快速扩大及手游出海的游戏公司(完美世界、宝通科技)；多屏时代下精品内容制作公司(华录百纳、华策影视)；主题公园与城市演艺龙头公司(宋城演艺)；转型新媒体的传统传媒公司(中文传媒、浙数文化).……【点击查看全文】

　　通信行业：关注绩优通信个股 看好3股

　　从逐步公布个股的季报显示出光通信与终端配件类企业的高增长特性，且该类行业景气度将会一直持续到年底，相关个股是中线价投首选品种。关于我们提到的热点子板块：物联网和 5G 概念，这需要逢低吸纳，以布局的角度看待。短期内我们结合市场热点，参与具有博弈价值的次新活跃品种。考虑市场环境低迷，给予通信板块“中性”评级。股票池推荐中兴通讯、海能达和宜通世纪……【点击查看全文】

　　计算机行业：智能驾驶风口到来 关注6股

　　投资建议：智能驾驶风口已至，开启万亿市场。 汽车电子已成为未来汽车产业核心， 我们预计 2020 年将全球汽车电子占整车价值比重将达到 50%。个性化、智能化的汽车消费需求和供给端厂商积极布局共同催化智能驾驶风口到来。 重点推荐：四维图新、东软集团、 东方网力、科大讯飞、中科创达、万集科技；推荐：荣之联……【点击查看全文】

　　保险行业：保费持续大幅增长 关注4股

　　核心观点： ①巨大人口老龄化下寿险仍处于景气周期，营销员队伍扩张使得保费收入持续大增。 ②利率温和上行对保险公司投资收益率短期影响中性，但长期对保费增长不利。 ③虽然准备金的计提不影响保险公司利润总额，只影响利润的分配时间，但是今年保险公司利润仍然承压。推荐标的： 中国平安/新华保险/中国太保/中国人寿……【点击查看全文】

　　环保业行：华北地区环保市场广阔 关注4股

　　环保督査确保市场空间落实，看好京津冀地区环保企业。1。环保部启动环保强化督査，配合例行督察，主要解决京津冀及周边地区的大气污染问题。环保督査将确保市场空间落实，促进环保企业发展；2。雄安新区设立，提高了对于华北地区大气污染治理和水污染治理的预期，我们认为治污的时间节点有望提前， 强度也将加大，总体投资规模増加；3。华北地区市场空间巨大，可以支撑环保公司的发展，环保督査等系列因素则确保市场空间的落实，看好华北地区环保公司的发展；4。大气治理板块推荐【清新环境】【长青集团】，水处理板块赌 【碧水源】，环卫板块推荐【启迪桑德】，监测板块推荐【先河环保】……【点击查看全文】

　　餐饮旅游：关注景区优质标的 看好4股

　　在供需两旺叠加政策助力的大背景下，我们将给予行业“看好”的投资评级。投资主线主要包括以下三个方面：其一，关注低基数格局下的弱反弹机会以及中端酒店业绩贡献情况；其二，关注国有企业引入战略投资者之后的资本运作；其三，受益于消费升级且具有强 IP 创造力的休闲旅游标的。综上，我们推荐黄山旅游、中国国旅、峨眉山 A 及张家界……【点击查看全文】

　　汽车行业：迈向汽车强国之路 关注7股

　　投资建议：中国品牌汽车公司崛起是未来必然趋势，关注汽车强国之路的全产业链投资机会： 1)在新能源、智能网联积极布局的整车龙头，关注上汽集团、长安汽车等； 2)走向汽车全球化的汽车零部件龙头，关注华域汽车、福耀玻璃、均胜电子；以及正在突破的核心零部件细分市场龙头，关注万里扬、精锻科技、东睦股份等；3)受益于产业链价值后移的汽车经销商龙头，关注广汇汽车、国机汽车……【点击查看全文】